グローバル3倍3分法ファンドは買いなのか?

ブログのメールフォームを通じて「虫とりさんは、グローバル3倍3分法ファンドをどう思いますか」というような質問を何件かいただきました。

最近はインデックスファンドのコスト競争以外に話題の少なかったこの界隈で、けっこう盛り上がっているお題ですな。

3bai1.jpg
※該当ファンド目論見書より


まだファンド(投資信託)設定から1年ちょいしか経ってないのに、純資産総額は3000億円を超え、もうすぐに4000億円にも届いちゃいそうなバブル臭さえ漂う勢いビンビンの投資信託であります。

ここまでのパフォーマンスも「株ほど下げずに、株のように上がっ」ていて、上々と言えるでしょう。

バックテスト(過去のデータを用いたシミュレーション)によると、このファンドのリターンは約15年で10倍以上になる計算だったそう。ひょえ~~!!



◎有効フロンティアの上?


さて、日興アセットマネジメントの「グローバル3倍3分法ファンド」を簡単に説明すると……

3bai2.jpg
日興アセットのファンド紹介ページより


・・って、簡単には説明できないよ。。仕組みが複雑すぎるって。

投資未経験者さんや初心者さんにこのファンドのことを分かりやすく説明するのは、アホな私には難しいです。


ただ、それでも無理を承知で乱暴に説明を試みると、特に先進国債券先物を利用してレバレッジを効かせることでクッション性を高めつつも、上げも逃さない設計の、株式やリートも中心とした国際分散インデックス型バランスファンドってとこでしょうか。

色々と駆使して有効フロンティア(リスクとリターンの最も効率的な組み合わせ)の上を目指しているそうです。んで、実際、直近一年とバックテストにおいては上手くいっています。

販売手数料無料のネット証券などで買えば、コストも充分に安い(信託報酬は税抜0.44%)。

信託期間があと9年間しかないというのはちょっと気になりますが、まあ、好調ならきっと延長するんでしょう。もし本当にあと9年で終わったら、説明資料に書いてあった「長期の資産形成のための骨太のファンド」が笑います。長期でも骨太でもないじゃん!と。



◎アセット分散とリバランスは私の好物


リスク資産は株式100%でOKという投資ブロガーや著名人が増えてきている中、このファンドは債券やリートにも分散投資しています。

しかもそれらは固定配分のため、各資産の上げ下げを定期的なリバランスで「高値売りと安値買い」を繰り返して利益の底上げを図る戦略のようです。これは私の好み。

3bai3.jpg
※3倍3分法Magazineより(PDF)


基本的な運用パーツはインデックスを使っているので、余計なコストが抑えられ、またファンドマネージャーの変な相場感や銘柄選定が入らないのもgood。

世に溢れ返っているぼったくり商品ではないでしょう。いいファンドだと思いますよ。

【参考記事:投資していなかったアセットクラス(資産)が爆上がりしているときに動揺せずにいられるか



◎うん、面白いファンドだ


グローバル3倍3分法への積み立て投資を継続することで、数十年後に笑っちゃうくらい儲かってる人がいるかもしれません。ひょっとしたら金融界における世紀の大発見かも。。

ただ、集まっているお金の質やコスト構造を含め、どういうリスクが潜んでいるのかまだよく分からないというのが正直なところです。

バックテストで上手くいくのは当然。っていうか、いつの世もバックテストで上手くいったものが新商品になるのです。バックテストで上手くいかなかった新商品が出ることはほぼありません。ただ、すべての新商品が上手くいくこともありません。確率的に大抵はコケます。

理にかなってるし、面白いし、いいファンドだとは思うものの、既に自分のスタンスが出来上がってしまっている私には今のところ必要性を感じないし、あんまり欲張る必要もないのかなと思っています。

自分のトータルなアセットアロケーションを把握する際に、レバレッジによって膨らんだ日本株や債券部分をどう計算すればいいのかとか色々とめんどくさいし。

ただ、私が面倒くさがり屋だというだけなので、欲しい人がこれを買うのは全然ありだと思いますよ。ファンドの中身と運用方法を理解して納得できるならね。

【参考記事:インデックス投資継続のハードル


にほんブログ村 株ブログ 投資信託へ
↑記事を気に入っていただけたら、ランキングに1票(クリック)をお願いします。

関連記事





プロフィール

虫とり小僧

Author:虫とり小僧


Twitter:@mushitori
Facebook:Facebookページ

子供の頃は、一日に800匹以上のバッタを捕まえるような虫とり少年でした。また、歩行中にはすべての家の「ピンポン」を必ず押すようないたずら小僧でもありました。今はただのザコです。

※好きなものは、歴史・格闘技(実践も観戦も)・筋トレなど

※小説も書いてみたり
1作目:『迫力』
2作目:『7月のニット帽』



自分の全資産を「円」のみで保有していること(何もしないこと)は、それなりのリスクを伴う集中投資に近いものだと解釈して、私は購買力維持や資産形成を目的に、資産の一部を世界中の株式や債券などの保有にあてています。

約14年前から、なるべく手間とコストをかけずに実践している投資方法を、いつか我が子に伝えるかもしれないので、そのための備忘録を書いておくことにしました。

投資の実践といっても、ひと月に一度の自動積立と、たまにやるリバランスくらいですが…



※当ブログのエッセンスをまとめた記事はこちら

我が子に伝えたい5つの大切なお金のこと


※主なメディア掲載・出演履歴
FOUND:2019年8月
週刊エコノミスト:2019年4月23日号
金融庁コラム:2018-19年
ITmedia:2018年1月29日
モノクロ ザ・マネー:2018年12月号
トウシル(楽天証券):2018年10月
ほったらかし投資完全ガイド:2018年1月23日
日経電子版:2017年12月25日
ニューヨークタイムズ:2017年7月11日
REUTERS・ロイター:2017年7月7日
東証マネ部!・R25:2017年3月
Yen SPA!:2016年冬号
BIG tomorrow:2016年1月号
ザイスポ!:2015年9月18日
日経ヴェリタス:2015年7月26日
某大手テレビ局:2014年夏?
日経マネー:2013年10月号
日経新聞:2013年7月3日
NHK特報首都圏:2011年3月

このエントリーをはてなブックマークに追加

最新記事

最近の人気記事ランキング

【第1位】
セゾン投信を投資初心者にオススメする理由


【第2位】
テレビ出演の影響


【第3位】
個人向け国債(変動10年)は最強の無リスク資産…メリット・デメリットを確認しておこう!


【第4位】
民間の保険はどの程度必要なのか、5つのポイントで検証(生命保険・医療保険・学資保険・火災保険など)


【第5位】
確定拠出年金ってなによ?…メリット・デメリット・注意点は?…企業型と個人型の違いやオススメの証券会社は?


【第6位】
私の武勇伝


【第7位】
持ち家か賃貸か…住宅について自分の考えを整理しておく


【第8位】
また小説を書いてみました


【第9位】
賃貸契約更新時の値下げ交渉(更新料は支払わなくてもよい?)


【第10位】
関東近郊、宿泊してよかったオススメの天然温泉旅館5選


【第11位】
預金封鎖にはどのような対策をすればいいのか?


【第12位】
ローン返済と投資のどちらを優先すべきか…併用はありなの?


【第13位】
入院時の差額ベッド代は支払わなくてもよい?


【第14位】
投資信託や株式の元本割れ(含み損)が気になってモヤモヤしている人へ


【第15位】
なぜ投資をするのか


【第16位】
2019月年6月末のアセットアロケーションとポートフォリオ(と今年下半期の投資と考察)


【第17位】
ドルコスト平均法は有利なの?不利なの?…積立投資と一括投資のメリットとデメリットの話


【第18位】
子供が友達のメガネを破壊…早速、個人賠償責任保険を請求してみた


【第19位】
インデックス投資を成功させるための3つのポイント


【第20位】
身バレ?…ブロガー活動で偶然リアル知人と出会った話


全記事一覧

月別アーカイブ

広告

アクセスカウンター



当ブログ内検索

オススメのネット証券

楽天証券
管理人は個人型確定拠出年金(イデコ)でもここを利用。
これから投資をスタートするならここをメインにする。投信積立や残高で楽天ポイントがザクザク。キャッシュバックたっぷりの口座開設キャンペーンも多し。
当ブログ内参考記事

SBI証券
管理人も楽天証券と同時に利用中の最大手。
低コストの商品が豊富で、月々100円からの積み立て投資に対応。投信保有ポイントサービスも高還元。個人型確定拠出年金(イデコ)も充実!

セゾン投信
リスク資産をバランスファンド1本で管理したい人にオススメ。
「セゾン・バンガード・グローバルバランスファンド」は、月々5000円から投資でき、30カ国以上の株式と10カ国以上の債券に分散投資して、世界経済の成長を享受できる。
当ブログ内参考記事

オススメの保険比較サイト

価格ドットコムで最安値圏を調べ、自分がどれだけぼったくられているのか確認してみることをお勧めします。
保険商品は、自分に必要なものを最低限、なるべく低コストで選びたいものですね。
当ブログ内参考記事

読みやすくてオススメの本

老後貧乏にならないためのお金の法則
資産運用から、住宅・保険・年金・相続・贈与までのすべてを網羅したマネー本です。
当ブログ内参考記事


貧乏人のデイトレ 金持ちのインベストメント
投資理論の基礎を学ぶのに適した本だと思います。
当ブログ内参考記事


【改訂版】一番やさしい! 一番くわしい! はじめての「投資信託」入門
投資信託とは何なのかをやさしく解説してくれる本です。
当ブログ内参考記事


半値になっても儲かる「つみたて投資」
積立投資そのものを分析・解説している興味深い本です。
当ブログ内参考記事


お金は寝かせて増やしなさい
投資を始める前の自分に1冊だけ読ますならコレにします。
当ブログ内参考記事


生命保険の罠
生命保険の販売現場のウラ話が満載の強烈な一冊です。
当ブログ内参考記事

注意事項

当ブログでは個人的見解を述べているだけなので、他人の判断について責任は負えません。投資などを行う際は、あくまでも各自の責任においてお願いいたします。

また、リンクや引用なら問題ありませんが、ブログ記事の無許可・無断転載はご遠慮ください。私は著作権を放棄しておりません。






お返事できない場合もあります。また(ドコモ・auなどの)キャリアメールだと返信が届かないことがあります(参考解説記事)。
メッセージ内容はブログ記事に取り上げさせていただく場合があることもご了承ください。



にほんブログ村 投資ブログ 資産運用(投資)へ 
↑記事を気に入っていただけたら、ランキングに1票(クリック)をお願いします。
リンク先には人気の関連ブログがたくさんあります。